私募基金公司年度工作計劃2021

私募基金融資用來指稱對任何一種不能在股票市場自由交易的股權資產的投資。那麼私募基金融資計劃書怎麼做?以下是本站小編整理的《私募基金公司年度工作計劃》，供您閲讀,參考。希望對您有所幫助!

私募基金公司年度工作計劃

一、設立陽光私募基金公司的目的

當前，我國國民經濟持續、快速、健康發展，居民財富迅速積累， 資本市場發展如火如荼、方興未艾。隨着金融體制改革和金融領域對外開放的推進，股權分置改革基本完成，資本市場法規制度建設的日 趨完善，資本市場正處於難得的發展機遇期，為陽光私募基金公司的健康發展提供了良好的外部環境。

為分享我國金融改革發展的成果，實現企業多元化、跨越式發展 目標，實現股東利益最大化，同時也為發展繁榮我國資本市場，為廣大投資者提供多層次的金融服務，擬組建陽光私募基金公司。

二、陽光私募基金業具有廣闊的發展前景

近幾年來，伴隨着我國國民經濟的快速增長，民間個人財富積累也不斷的高速增長，使得整個社會對高端理財的需求出現了井噴現象，並且由於近年來公募基金表現持續低迷，諸多因素都催生並推動了私募基金行業的蓬勃發展。據好買基金研究中心的統計顯示，截止2010年12月底，國內私募基金公司總計242家，運行的628只產品，總資產規模超過2萬億。

從市場前景分析，私募基金業的發展得到決策部門的大力扶持，我國的私募基金市場仍存在較大空間。在短短數年時間內，中國的私募基金業獲得了跳躍式的增長，目前，我國私募基金市場初具規模。

但與國外成熟市場相比，我國的私募基金市場無論從絕對資產規模還是相對經濟總量的比例來説，都存在着較大差距。這説明中國私募基金業的發展空間相當可觀，同時受我國經濟總量持續高速增長、居民儲蓄資金亟需有效分流、資本市場漸進開放和決策層大力發展機構投資者等利好因素的影響，中國的私募基金業也正面臨着良好的發展機遇。2010年的股指期貨上市，使得對衝基金更是剛剛在國內得到發展的可能。這些利好因素顯然是已進入成熟成長期的公募基金業所難以比擬的。面對這樣一個持續擴張、紛繁複雜的資本蛋糕，市場前景大有可為。

三、對衝基金產品原理及策略

對衝投資策略的重點是不論在牛市或者熊市中，使用對衝交易追求穩定、持續的投資回報。

方向性策略：需要對相關市場的價格走勢進行判斷的對衝基金策略。在實際交易中，可以針對不同行業、同行業不同個股、不同風格(大盤/小盤、成長/價值等)等條件構造股票多空頭策略。股票多空頭策略並不強制要求多頭交易量與空頭交易量一致，也不要求組合的市場中性，根據指數的中期走勢以75%-125%比例調整股指期貨的持倉。

期現、跨期套利策略：由於股指期貨市場和證券市場的投機性和波動性，造成股指期貨和股票指數之間的基差經常出現不合理的波動，使用程序化交易捕捉到這種稍縱即逝的機會，買入低估的股票組合，同時在高估的股指期貨上放空等量的期貨合約，待兩個市場恢復到合理的基差，同時平倉出場，賺取其中的差價。利用股指期貨期日不同的期貨合約價差之間的異常波動，可以構建低風險的跨期套利策略。

通過上述對衝策略，可以將基金資產通過適當分散化，買空賣空，嚴格控制市場敞口等手段實現長期平穩的增長，創造極低的下行風險與極低的市場相關度。使得對衝基金可以在完全不對市場進行預判的前提下買入並持有，並獲得穩定的收入，避免了跟隨大盤漲跌造成的投資回報的不確定性，實現穩定、持續的盈利。

三、企業註冊

公司的註冊形式不僅僅是簡單的名字，他的組織形式決定了今後業務是否能夠順利開展。目前市場中私募基金陽光化有這樣幾種形式：一是以有限公司的形式註冊，以公司自有資金對外投資;二是以合夥制企業的形式註冊;三是以投資管理公司的形式註冊，之後和信託公司等機構合作，借用信託公司的平台對外開展業務。這幾種形式雖然各有優點，但也存在相同的問題，就是由於受到目前政策法規的限制，經營範圍比較單一，不太適應當下金融市場衍生工具快速發展的市場變化。有鑑於此，為了我們的陽光私募機構能夠更好的適應市場變化，順利的開展業務，建議採用私募股權基金管理公司的形式設立註冊，之後在具體運作每一個產品的時候，則是以有限合夥企業的形式展開，這樣一種形式可以使我們有效地規避法規限制，靈活的選擇不同的金融工具，從而擴大我們的經營範圍。

四、對衝基金運作流程：

一.發行：通過信託，發售對衝基金產品。與信託公司組成合夥制企業運作。

二.資金募集：1.通過中介機構或自行募集自有資金。 2.通過合作券商募集資金。 3.通過銀行募集及發售。

三.銀行託管。發行二級基金產品，兩級銀行託管制度。

四.資金成本：

1.信託機構資產管理賬號：150萬-300萬，或總資本金1% 2.中介機構募集資金成本：募集總資金量的1-1.5% 3.二級銀行託管：0.2%_2=0.4%。 4.銀行或券商發售銷售代理費用1% 五.募集期：1個月

六.運作期：封閉運行期1年。

五、商業運作盈利模式：

基金採用滾動發售模式。

第一期暫不收取客户管理費(1%)。認購費用(1.5%)抵充銀行託管和銀行代銷費用，由資金管理賬户直接劃轉至信託機構及託管銀行。第二期基金開始將不再產生固定投入及資金成本的投入，亦可以開始收取管理費，大大增加盈利。

滾動發售第二期及三期基金，其意義在於資金成本消減後，轉變為盈利，在固定投資不變的前提下，實現快速回收投入的目的。另在保持規模不變的前提下，專注於研發，投力於產品基金業績的增長。基金業績的增長將會提升基金在業內的排名，大大降低後期基金髮售的成本，及迎來主動性合作的渠道。 (轉載於:私募計劃書) 預期一年內發售三期基金狀況，如下表：

第一期基金髮售盈利情況預期：

第一期基金髮售盈利預算表

私募基金公司年度工作計劃

______有限公司 二零零二年四月 aaa – fund raising plan confidential 第一章 本項籌資計劃

一、本計劃性質及其緣由 ______有限公司為獲得支撐事業持續成長的資金，擬通過增資擴股的方式，募集中長期發展資金100萬美元。

本次增資擴股對象為新、舊股東，發行金額為200萬美元，其中：原股東投入無形資產100萬美元，新股東投入現金100萬美元(摺合rmb 827萬元)。

本次增資擴股後，總股本將達220萬美元，新、舊股東的持股比例分別為45.5%和54.5%。 (注：因大陸在無形資產比例、第三方評估及主管部門審批等方面的具體要求和限制，可能將影響無形資產的認列。若具體操作發生困難，本方案將在原框架實質的基礎上，調整為“向新股東以5.98:1的溢價比增發16.72萬股”)

二、本計劃資金用途：

本計劃擬募集資金us$100萬元，將主要用於增加人員規模、擴大市場行銷及軟件開發工具等方面。具體安排如下： aaa – fund raising plan confidential

三、本次增資後利潤情況

單位：us$ k

四、本項計劃的時間安排

本次增資擴股計劃於2002年6月底前完成。 aaa – fund raising plan confidential 第二章 公司概況

一、公司簡介 有限公司(簡稱“”)系從事網絡視頻應用及多媒體信息處理軟件的專業軟件公司，於2000年12月在中國浙江省市正式成立，並於2001年2月完成工商註冊登記。公司系美國公司投資的全資子公司，註冊資本美金20萬元，公司性質為外資企業。

公司源於1999年______美國(簡稱“eus)與計算機學院在研發網絡視頻聊天軟件和服務器應用軟件方面的成功合作經歷。2000年12月，雙方開始關於設立______分支機構的可行性研究。在設立運作中，學院做出全力的支持和幫助，並將在未來提供技術和人力資源方面的全面支援。

本次計劃通過增資擴股，變更為中外合資企業，以獲得發展資金，實現______的獨立運作及軟件業務的加速發展。

二、使命與定位

使命：開發及生產融合創新和藝術於一體的應用軟件產品，以合理的價格為企業和個人用户提供優質、易用、高效的網絡視頻通訊整體解決方案及多媒體信息處理應用軟件。

定位：以原先______美國的內部軟件研發部門為基礎，配合______大陸發展計劃，完善研發、生產與銷售功能，成為一家獨立運作於大陸市場的專業軟件企業，以提供網絡視頻軟件、多媒體信息處理軟件及生物安全認證軟件為主要業務。

三、與母公司的配合分工關係